11月18日，证券市场传来整体下跌的坏消息，上证指数再度失守3100点。同日，债市也出现深度调整。中债总财富（总值）指数显示，该指数11月份以来下跌91个BP,今年以来指数涨幅也从前10月的3.96%萎缩至3.02%。此外，多家银行理财公司发行的产品也出现净值回撤，个别新发行产品甚至跌破初始净值，引发普通工薪阶层的高度关注。
无独有偶，近日有位年龄50多岁、在投资理财方面还是“小白”的条友私下给我发信息，问：在目前经济环境下，工薪阶层究竟如何投资理财？很多普通工薪族，尤其是年龄较大工薪族，由于在投资理财方面存在盲目性，经常入坑被套的事例不胜枚举。对工薪族而言，除了提高基本的投资安全意识之外，学习基本投资知识，合理运用投资工具，强化投资资产组合，对冲养老钱和保命钱的投资风险，显得尤为重要。最起码，投资小白要懂得以下三点：
第一，投资什么？ 投资理财不易，工薪阶层投资理财更是如此。工薪阶层，由于在收入水平、消费习惯、年龄结构、文化层次、家庭支出和现有资产配置比例等基本条件不同，投资理财的偏好、取向，特别是在投资天平左端安全性、右端收益性中间的选点定位，真是仁者见人、智者见智，很难有一个统一的标准答案。但一般而言，工薪层大多工资收入有限，每月吃喝花费之后剩不下几两碎银，所以选择什么样的投资理财项目极其重要。对绝大多数工薪层来说，基金、股票、银行存款等都是比较常见的金融产品。然而受目前疫情形势的暂时性影响，股票市场必须谨慎进入。部分行业现阶段受制于开工率不足、产业链不完整性的上下游传导、市场需求波动等因素影响，上市公司营收下降、利润率摊薄是个大概率事件。股民的投资收益不确性增强，市场投资风险出现积聚。对于已经50多岁、年届退休的这位条友来说，投资理财的正确策略，应该首先将投资的安全性置于首要地位。基金（偏债性）、银行存款等保值型投资项目，虽然收益率不算多高，但资产安全性更好，显然更值得入手。
第二，如何投资？ 主要就是金融资产的组合配置和结构比例的问题。大部分人首先想到的是银行存款，体现了现金为王的投资理念，但利息低、收益少的缺点也是明显的。在目前经济环境下，基于宏观政策导向和提振市场的需要，下一步宏观经济将更多体现出恢复性、扩张性的特点，要求与之匹配的金融政策必将是积极宽松，而且低成本的，银行存款的低利率时代由此开启并会在较长一段时间内持续存在。在此背景下，银行存款十基金（偏债型）的组合，可能是这类人群在现阶段最为安全可靠的投资理财方式。
第三，还要注意什么？ 一是注意区分不同金融产品。李逵和李鬼，外形高度相似，有时真假难辨，但实质差异明显。比如保险性存款与银行定期存款大相径庭。近来甚嚣尘上的结构性存款，也与银行存款的概念、内涵完全不同。 二是注意甄别和选择合适的金融机构。同样银行存款，一般中小型股份制银行的利率更高，但有时也面临着经营不善、坏账损失等问题，导致出现个人金融投资的高风险性和不稳定性。 三是合理安排投资计划。无论是选择银行存款，还是购买基金，都要结合个人资金使用计划进行合理安排，防止发生银行定期存款提前支取、损失利息等情况的发生。
